Il y a quelques mois, une étude d’une université US faisait mention du rapport entre les réseaux sociaux (twitter) et l’orientation du Dow Jones Industrial Average.
La recherche reposait sur la collecte de l’humeur de millions de personnes au travers de leurs tweets en déterminant une valeur à leur ressenti.
Les chercheurs ont alors catégorisé ces mesures: positif contre négatif, anxieux contre calme.
Si l’humeur générale était positive ou calme, il fallait alors acheter des actions car le DJ allait probablement grimper 3 ou 4 jours plus tard.
Si l’humeur générale était négative ou anxiogène, il fallait alors vendre des actions car le DJ allait probablement chuter 3 ou 4 jours plus tard.
Il ressortirait de cette étude un taux d’exactitude de 86,7% pour prédire la direction de l’indice Dow Jones trois à quatre jours plus tard. [source USA Today]
J’ai découvert que Saxo Banque avait sorti un outil de cet acabit créé par la société Iosquare: le Saxo Tweet Index.
Il en ressort que cet instrument montre plus qu’il n’anticipe les réactions à une tendance (basé sur le momentum), un excellent article est d’ailleurs sorti à ce sujet: Le « Saxo Tweet Index, gadget ou réelle avancée? »
Il existe également un site internet TweetTrader.net qui met à disposition des internautes un tel outil de mesure de sentiments et plus orienté actions US.
Ces outils sont-ils fiables ou non? Je l’ignore. Tout dépend du nombre de followers, du volume et de l’outil d’analyse sémantique, données totalement inconnues et qui, comme toute black box, restent sujettes à caution.
Les indicateurs de sentiment ne sont pas chose nouvelle et sont très utilisés par les contrariens. Ils permettent, en principe, d’anticiper la perception de la majorité des investisseurs sur l’évolution des cours. Il en existe toute une pléthore dont voici les plus connus:
Le VIX notamment, fondé sur la volatilité implicite des options du S&P 500, qui permet de mesurer le degré d’incertitude et de stress des intervenants. En théorie, lorsque le VIX est haut, nous sommes censés acheter et quand il est bas nous sommes censés vendre. En pratique et notamment en intraday, c’est plutôt l’inverse. En fait, tout dépend du niveau atteint.
Le VXN qui mesure la volatilité des options des valeurs du nasdaq 100. Même principe.
Le Put/Call options volume ratio est calculé à partir des volumes échangés en put divisés par les volumes échangés en call. Il s’agit d’un indicateur contrarien comme je les aime car il marque bien les excès du marché.
Le ratio bull/bear, publié par Investors Intelligence, établit à partir des conseils boursiers. Il existe également un ratio sur les institutionnels mais je ne me rappelle plus où on le trouve.
L’oscillateur McClellan qui est un indicateur de participation basé sur la différence des avancées et déclins du NYSE. Pas utile en ce qui me concerne.
Le commitments of traders (COT) est un rapport hebdomadaire permettant de visualiser les positions ouvertes sur le marché des futures et qui détaille la qualité des intervenants: hedgers, large & small speculators. Il est communément admis d’utiliser les small speculators comme indicateur contrarien (la majorité se plante) et de suivre les institutionnels. En théorie.
Si vous voulez voir une liste à ce sujet, le site le plus connu est sentimentrader.com.
En définitive, je pense qu’il faut toujours rester orienté vers des outils dont on connait le fonctionnement car nous sommes plus à même d’en connaître les qualités comme les défauts.
Sinon, côté trading, aujourd’hui fut un mauvaise journée pour moi. J’ai eu beaucoup de difficultés à trouver mes points d’entrée et je me suis positionné souvent trop tard. Je ne colle pas du tout au marché depuis vendredi, je ne sais pas pourquoi.
Bon en fait si. Je suis resté trop longtemps devant mes écrans aujourd’hui et il faut bien l’avouer c’était une session lente, longue et bien fastidieuse. J’ai fort heureusement limité les dégâts et j’ai surtout noté cette erreur récurrente qui mine ce type de session. Je cours après les trades. J’ai loupé un très beau short sur l’E6 ce matin, et je n’ai pas trouvé le bon timing pour mes points d’entrée et j’ai fini par entrer sur le marché uniquement sur des coups de tête, juste par frustration et impulsivité. Il n’y a qu’un seul trade où l’entrée était quasi parfaite mais la sortie fut catastrophique car j’étais trop empreint de négativité par rapport à un trade perdant. Je vais donc devoir travailler moins pour gagner mieux. 
PS: Franchement, lorsque je vois tout le monde parler de techniques, méthodes ou de systèmes, je me demande comment ils font pour garder la tête froide sans jamais faillir. Cela fait plus de 10 ans que je suis les marchés et près de 3 ans uniquement en discrétionnaire et mes progrès sur le plan psychologique sont d’une lenteur affligeante. J’ai l’impression d’évoluer à coup de déclics. À croire que je suis le seul type au monde à se prendre la tête sur ses euh… prises de tête. 
SALUT FRANK
Je suit tes constatations et je m’appercois que parmi tous les BLOGS ou FORUM que je suis
Tu es le seul a donner vraiment ton sentiment profond c’est assez rare
Cela meritait d’etre souligne
Pour toi une BOURDE en restera toujours une et ne deviendra jamais un coup d’eclat ce qui est loin d’etre le cas en general
Car certains font des analyses qui apres coup leur font prendre un coup de chance pour une vision geniale du marche
Alors que la seule chose a dire dans ces cas la est MERCI Pet Jes
Et je pense que c’est ce qui te donne l’impression d’etre le seul type au monde a te planter
Ce n’est pas cela du tout et ce qui fait la difference c’est que toi tu le dis ??????????
Et ca ce n’est pas a la portee de tout le monde surtout sur la toile
Certains te diront c’est facile c’est impersonnel dans ce cas la pourqu’oi tout le monde ne le fait pas
Je te respecte car vois tu beaucoup doivent te lire tu est devenu assez connu et pas mal de forums te citent
Mais je remarque que tres peu osent reconnaitre qu’ils font comme toi et meme pire ce qui est mon cas
Comme tu dis trouver un soi disant systeme qui donne de bons resultats sur le long terme ca ne se trouve pas sous le pied d’un cheval
Vous etes tout de meme quelques uns a dire votre vrai ressenti
Prenons le cas d’HENRI qui a apporte des precisions sur le HEDGGE en precisant que la manipulation de ce genre d’outils n’etait pas toujours tres aisee
Lors de mon dernier message je voulais te parler de l’INTRA DAY qui suivant le cas peut durer de 20Mn a une petite heure et comme qu’il en soit toutes les billes rentrent le soir a la maison
La seule maniere que j’ai trouve pour rester la tete froide si l’on peut dire c’est les CFDS
Ils sont loin d’etre le support ideal et si on se place dans le plan le plus economique que tu as developpe l’autre jour c’est le grand n’importe quoi
Car en scalping si tu joues sur 2 ou 3 points ton BROK te preleve 50 ou 33% de ton gain le seul avantage c’est que si tu gagnes c’est bien car tu ne le vois pas
Si tu perd alors la tu vois beaucoup mieux
Pour moi l’avantage c’est qu’apres une claque tu peux mieux repartir en jouant 1e le point c’est pas l’ideal mais ca permet de se remettre dans le bain sans trop se mouiller
C’est ce que j’ai trouve de mieux pour MA POMME
Une preuve que je te lis est que je suis en train de tester SIERRA CHART demo car pour une fois je reussis etant chez FXCM ils prennent en charge ce BROK donc economie de flux c’est tellement rare que cela m’arrive
Et la je vais avoir quelques renseignements a te demander car SC est tres intuitif je ne comprend pas un mot d’anglais et j’arrive tant bien que mai a faire tourner la becane
Maintenant un petit coup de main serait le bienvenu pour ameliorer l’ensemble
La ligne du haut il y en a les 3/4 qui ne me serviront jamais a rien mais pour m’eviter de cliquer comme un dingue un peu de partout pout bien souvent ne rien trouver
Si ton bon coeur aidant tu pouvais me donner les 2 ou 3 postes ou j’arriverrais a trouver ce qu’il me faut pour mettre le GRAPH a ma convenance
Ce serait un grand service que tu rendrais a un pauvre vieux
Maintenant je ne sais pas si c’est une vue de l’esprit mais j’ai l’impression que le meme flux traite avec les memes indicateurs SC et FXCM ne donne pas le meme resultat
Il est vrai que l’on ne peut pas les parametrer exactement de la meme maniere
SC etanr neutre et FXCM en tant que BROK n’ont pas du tout les memes interets
Ou bien alors je me fais des idees
Ce sera un plaisir pour moi de te lire et si en plus quelques conseils y sont attaches ce sera parfait
En tout etat de fait nous sommes tous tant que nous sommes obliges d’adapter notre maniere de voir les choses a notre remperament a notre maniere de vivre et au temps dont nous disposons et c’est pas demain que ca va changer
SUR CE BONS TRADES A TOI FRANK
Et a tous ceux qui prendrons la peine de me lire
CORDIALEMENT
Bonsoir Jean-Paul,
Merci pour ton retour.
L’aspect psychologique n’est jamais trop abordé pourtant cet aspect, en trading discrétionnaire, me parait primordial.
Le doute également ne semble jamais avoir sa place dans cette activité mais comment évoluer si l’on ne se remet pas en question? Comment progresser si l’on est pétri de certitudes?
Concernant Sierra Chart, je crois avoir pondu un ou deux articles à ce sujet mais rien de bien précis quant à son utilisation. J’ai plus fait un zoom sur le carnet d’ordres.
Je t’envoie mon email pour pour te renseigner sur ce soft.
J’ai déjà remarqué quelques différences également entre plateformes pour un même flux mais je ne pense pas que cela soit dans l’intérêt des brokers. Mais bon, le doute est toujours permis.
@++
Franck
@Jean Paul
Comme on m’a déjà dit sur ce site, avec raison : il faut bouffé du carnet d’ordre et leur indicateurs avant de pouvoir prétendre les interpréter. Les connaissance technique reste malheureusement difficilement transférable dans le trading (déjà qu’elle relève de l’impossible). Je rajouterais qu’il faut vivre les pattern, et souvent perdre, pour s’en rappeller.
Je suis aussi chez fxcm pour les cfds (lorsque je souhaite tester une stratégie en réel sur du plus long terme), plutot bien à part les overnight swaps qui sont pénalisant…d’où l’intérêt du scalping !
Bon Trading
@ François,
Je crois que l’on finit par développer une sorte de feeling avec le marché que l’on traite et ceci est valable pour n’importe quel outil utilisé à mon avis.
@ Jean-Paul,
Email reçu? J’ai eu des difficultés avec l’envoi sur ta boîte.
@++
La psychologie est le centre de la réussite pour le trader, pour moi c’est même 80% de la réussite, le reste c’est le « facile » 20% de technique. Il faut apprendre à se contrôler, essayer de travailler sur son rapport à l’argent, sur son narcissisme etc
80% de trades perdants sont du à de sfacteurs psychologiques (narcissisme, j’ai raison, je garde ma position eprdante => pertes qui grandissent etc), un passage à l’acte, je m’ennuie depuis 3 heures, allez je force un peu je prends là par désœuvrement etc . Pour moi un bon trader doit passer par cette étape obligatoire, apprendre à se connaitre, le reste, la technique Elliot et co c’est poiur amuser la galerie.
Pour évoluer en trading : faire une psychanalyse, vous découvrirez des ressorts inconscients qui vous conduise à des prises de positions risqués (pulsion de mort, frustration…). Cela a amélioré considérablement mon trading et la qualité de vie (moins d’angoisse en position) mais là c’est du vrai boulot, on en a pour 5 à 7 ans minimum mais c’est vraiment efficace.
Hello Benoist,
L’aspect technique devient de plus en plus secondaire depuis que je suis passé à l’YM. Le fait déjà d’avoir modifié mon money management en profondeur m’a soulagé de certaines contraintes psychologiques. Mais pas libéré.
La psychanalyse semble être effectivement l’une des solutions mais pour le moment je préfère m’orienter vers la mindfulness ou la méditation. Rien que cela risque de me prendre un certain temps…
@+